ברק הס: "אלה 7 העוקצים שכל משקיע ישראלי חייב להכיר, ואיך נוכל להתגונן מפניהם"

המדריך המקיף להימנעות מהונאות פיננסיות וקבלת החלטות השקעה חכמות

בעולם ההשקעות, המשפט "אם זה נשמע טוב מכדי להיות אמיתי, כנראה שזה באמת ככה" הוא כלל יסוד. אך למרות זאת, אלפי ישראלים נופלים מדי שנה קורבן להונאות פיננסיות מתוחכמות. "האמת היא שאנשים חכמים ומשכילים נופלים בפח לא פחות מאחרים," מסביר ברק הס, מייסד ומנכ"ל ברק ייעוץ והשקעות. "העוקצים הפיננסיים של היום כל כך מתוחכמים, שלפעמים קשה מאוד להבחין בינם לבין הזדמנויות אמיתיות."

במאמר זה, ברק הס, בעל תואר ראשון במנהל עסקים עם התמחות במימון וחשבונאות ותואר שני במנהל עסקים עם התמחות במימון נדל"ן, חושף את שבעת העוקצים הפיננסיים הנפוצים ביותר, ומספק כלים פרקטיים כיצד נוכל להתגונן מפניהם.

1. רמאות תשואה: ההבטחה הגדולה מדי

"העוקץ הנפוץ ביותר הוא גם הפשוט ביותר," מסביר הס. "מישהו מבטיח לכם תשואה גבוהה באופן חריג, עם סיכון אפסי. למשל, 'תשואה מובטחת של 20% בשנה, בלי סיכון'. זה פשוט לא מציאותי."

הס מבהיר: "בעולם ההשקעות יש חוק ברזל – ככל שהתשואה הפוטנציאלית גבוהה יותר, כך גם הסיכון. אין דבר כזה 'תשואה גבוהה בלי סיכון'. אפילו ההשקעות הבטוחות ביותר טומנות בחובן סיכון מסוים."

איך מתגוננים? "כשמישהו מבטיח לכם תשואה של 15% ומעלה בשנה, תדליקו נורה אדומה," מייעץ הס. "שאלו את עצמכם: אם ההשקעה כל כך טובה, למה הבנקים וקרנות הגדולות לא משקיעים בה? בררו היטב מה מקור התשואה ומה הסיכונים, וקבלו הסברים מפורטים."

2. סכמות פירמידה מתוחכמות

"סכמות פירמידה (פונזי) הן מהעוקצים הוותיקים ביותר, אבל הן עדיין עובדות בגלל התחכום שלהן," אומר הס. "המשקיעים הראשונים מקבלים תשואות גבוהות שמגיעות מכספי המשקיעים החדשים, וכך נוצרת אשליה של הצלחה שמושכת עוד משקיעים. בסופו של דבר, כשאין מספיק משקיעים חדשים, המערכת קורסת."

הס מזכיר: "ברנרד מיידוף, שניהל את סכמת הפונזי הגדולה בהיסטוריה, היה יושב ראש הנאסד"ק לשעבר והיה בעל מוניטין מקצועי מצוין. הוא הצליח להונות משקיעים במיליארדי דולרים. זה מראה שהשם והמוניטין לבדם אינם ערובה."

איך מתגוננים? "נוכל להגן על עצמנו על ידי דרישה לשקיפות מלאה," ממליץ הס. "שאלו שאלות כמו: איך בדיוק נוצרות התשואות? האם יש דוחות פיננסיים מבוקרים? מי הגוף המפקח? האם ההשקעה רשומה ומאושרת על ידי הרשויות? חוסר שקיפות הוא תמיד דגל אדום."

3. השקעות במתכות יקרות וסחורות "נדירות"

"בתקופות של אי-ודאות כלכלית, צצות הצעות להשקיע במתכות יקרות, חפצי אמנות, או סחורות 'נדירות' אחרות," מסביר הס. "המפתח הוא שבניגוד לנכסים פיננסיים רגילים, קשה מאוד לאמת את שווי השוק האמיתי של הנכסים האלה, וקל מאוד להטעות אתכם לגבי הערך שלהם."

הס מוסיף: "ראינו מקרים שבהם אנשים שילמו פי שניים ואף יותר ממחיר השוק על מטילי זהב או יהלומים 'נדירים', שבפועל היו שווים הרבה פחות."

איך מתגוננים? "אם אתם מעוניינים להשקיע בנכסים פיזיים כמו זהב, עדיף לעשות זאת דרך כלים פיננסיים מוסדרים, כמו תעודות סל או קרנות סל שעוקבות אחרי מחירי הסחורות," מציע הס. "כך תקבלו את החשיפה לנכס, ללא הסיכונים הכרוכים בקנייה, אחסון ומכירה של הנכס הפיזי עצמו."

4. השקעות נדל"ן בחו"ל: המרוחקות מהעין ומהלב

"השקעות נדל"ן בחו"ל הן כר פורה להונאות," מזהיר הס. "המרחק הגיאוגרפי והשוני בחוקים ובתקנות מקשים על המשקיע הישראלי לבדוק את ההשקעה באופן יסודי. חלק מהמשווקים מנצלים את זה להציג תמונה מפוקפקת של ההשקעה."

הוא מספר: "פגשנו משקיעים ששילמו מאות אלפי שקלים על דירות בחו"ל, רק כדי לגלות שהנכסים היו במצב גרוע בהרבה ממה שהוצג להם, שהתשואות המובטחות היו מופרכות, או שכלל לא הייתה דירה בנמצא."

איך מתגוננים? "אם אתם שוקלים להשקיע בנדל"ן בחו"ל, חשוב לעבוד עם גורם מקומי שאתם סומכים עליו ושיכול לבדוק את הנכס עבורכם," ממליץ הס. "עדיף גם להשקיע דרך חברות או קרנות שנמצאות תחת פיקוח רגולטורי, ולהתייעץ עם עורך דין מקומי מורשה שאינו קשור למשווק."

5. תכניות "התעשרות מהירה" וקורסים יקרים

"סמינרים וקורסים יקרים שמבטיחים להפוך אתכם למיליונרים הם אחד העוקצים הנפוצים בשנים האחרונות," אומר הס. "לעתים קרובות, הכסף היחיד שנעשה בתכניות האלה הוא זה שמשלמים המשתתפים למארגנים, והמידע שמועבר הוא בסיסי או אפילו מטעה."

הס מוסיף: "אם מישהו באמת יודע איך להרוויח מיליונים בקלות, למה שיספר את הסוד תמורת כמה אלפי שקלים?"

איך מתגוננים? "לפני שמשקיעים בקורס יקר, בדקו מי המדריכים ומה הרקע והניסיון האמיתי שלהם," מציע הס. "חפשו ביקורות אמיתיות, לא כאלה שמפורסמות באתר המשווק, וזכרו שאין דרך מהירה וקלה להתעשר. ידע פיננסי הוא חשוב, אבל אפשר לרכוש אותו במגוון דרכים, כולל ספרים, משאבים מקוונים חינמיים, וקורסים במוסדות מוכרים."

6. הונאות קריפטו ומטבעות דיגיטליים

"עם התפתחות עולם המטבעות הדיגיטליים, צצו הונאות חדשות שמנצלות את חוסר ההבנה של הציבור בתחום," מתריע הס. "מטבעות דיגיטליים 'חדשניים' שלא באמת קיימים, 'מומחים' שמבטיחים תשואות אדירות, או פלטפורמות מסחר מפוקפקות שפשוט 'נעלמות' עם הכסף."

הס מדגיש: "ביטקוין הוא מטבע לגיטימי, וגם מטבעות קריפטוגרפיים אחרים, אבל השוק מלא בחיקויים ובהונאות. חשוב מאוד להבין במה משקיעים."

איך מתגוננים? "השקיעו רק במטבעות מוכרים וותיקים, ורק דרך פלטפורמות מסחר מוכרות ומפוקחות," ממליץ הס. "הימנעו ממטבעות חדשים שמבטיחים תשואות מטורפות, וזכרו שהשקעה במטבעות דיגיטליים היא עדיין השקעה ספקולטיבית מאוד. כפי שכתבתי במאמר על הביטקוין, 'אם בכל זאת מדגדג לכם באצבעות להיות חלק מהדבר הזה, אפשר לחשוב על להקצות סכום מסוים לטובת העניין – רק אחרי שלומדים כמו שצריך איך רוכשים ואיך שומרים'."

7. מבצעי השקעה "בזמן מוגבל" ולחץ מכירתי

"מניפולציה פסיכולוגית היא כלי מרכזי בארגז הכלים של נוכלים פיננסיים," מסביר הס. "הם יוצרים מבצעים 'בזמן מוגבל', 'רק עד מחר', 'רק ל-10 המשקיעים הראשונים', כדי ליצור תחושת דחיפות ולדחוף אתכם לקבל החלטה מהירה."

הס מזהיר: "אנחנו רואים לא מעט מקרים שבהם נוכלים יוצרים סיטואציות של לחץ זמן כדי שהקורבנות לא יוכלו לערוך בדיקה מקיפה. זו טקטיקה שנועדה למנוע חשיבה רציונלית ובדיקה יסודית."

איך מתגוננים? "אף פעם אל תקבלו החלטות השקעה תחת לחץ," מייעץ הס בתוקף. "השקעה טובה תהיה טובה גם מחר וגם בשבוע הבא. קחו את הזמן לבדוק, להתייעץ, ולשקול את כל האפשרויות. נוכל להתנגד ללחץ המכירתי על ידי קביעת כלל פשוט: אף החלטת השקעה משמעותית לא מתקבלת ביום שבו מוצגת ההצעה."

מעבר לזיהוי העוקצים: בניית תיק השקעות חכם ובטוח

לצד ההיכרות עם העוקצים הנפוצים, ברק הס מציע גם עקרונות חיוביים לבניית תיק השקעות חכם ובטוח:

1. פיזור סיכונים

"אחד הכללים החשובים ביותר בהשקעות הוא לא לשים את כל הביצים בסל אחד," מדגיש הס. "פזרו את ההשקעות שלכם בין אפיקים שונים – מניות, אגרות חוב, נדל"ן, ואפילו השקעות אלטרנטיביות, אבל עשו זאת בצורה מחושבת ומבוקרת."

2. השקעה ארוכת טווח

"השקעה היא מרתון, לא ספרינט," מזכיר הס. "אל תחפשו דרכים מהירות להתעשר, אלא בנו תיק השקעות לטווח ארוך, עם אסטרטגיה ברורה ומטרות מוגדרות. רוב ההונאות מנצלות את הרצון של אנשים להתעשר מהר."

3. שקיפות ורגולציה

"העדיפו להשקיע דרך גופים מפוקחים ומוסדרים," ממליץ הס. "גופים שנמצאים תחת פיקוח של רשות ניירות ערך, בנק ישראל, או רשות שוק ההון והביטוח מחויבים לשקיפות ולכללי התנהגות נאותים."

4. ייעוץ מקצועי בלתי תלוי

"התייעצו עם מומחים בלתי תלויים – יועצי השקעות או מתכננים פיננסיים שאינם מקבלים עמלות על המוצרים שהם ממליצים עליהם," מציע הס. "כך תקבלו ייעוץ אובייקטיבי שמתמקד בצרכים שלכם, ולא באינטרסים של המוכר."

5. השתמשו בכלי המידע המוסמכים

"ישנם היום משאבים רבים שמאפשרים לכם לבדוק את אמינות ההשקעה," אומר הס. "אתר רשות ניירות ערך מפרסם אזהרות על חברות וגופים לא מורשים. אתר רשות שוק ההון מציג את כל הגופים המורשים לעסוק בייעוץ פנסיוני. השתמשו בכלים האלה לפני כל השקעה."

סיפורי הצלחה ותובנות מלקוחות אמיתיים

אחד המקרים המרתקים שברק הס נתקל בהם היה של משפחה שכמעט נפלה קורבן להונאת נדל"ן בחו"ל. "הם היו על סף השקעה של כמיליון שקל בפרויקט 'בלעדי' בבלקן, עם הבטחות לתשואה של 30% בשנה," מספר הס. "אבל כשהם באו להתייעץ איתנו, ערכנו בדיקה יסודית וגילינו שהפרויקט לא באמת קיים, ושהמשווק בישראל נעלם עם הכסף של משקיעים אחרים."

הוא מוסיף: "המשפחה נמנעה מהפסד של מיליון שקל רק בגלל שהם היו מוכנים לבדוק ולהתייעץ לפני ההשקעה. זה מדגיש כמה חשוב לעשות בדיקה יסודית, במיוחד כשמדובר בסכומים גדולים."

כפי שמעיד אביעד דהאן, אחד מלקוחות החברה: "יש הרבה חברות מסחריות בשוק, אין הרבה כאלה שבכל פניה אליהם אתה מרגיש שהן באמת מחפשות את טובתך. אצל ברק יעוץ והשקעות אני מרגיש שהמטרה העיקרית שלהם היא לטובת כל הפונים אליהם."

המלצות אחרונות: האינסטינקטים שכדאי לפתח

לסיכום, ברק הס מציע לפתח מספר אינסטינקטים בריאים שיעזרו לזהות עוקצים פוטנציאליים:

1. אם זה נשמע טוב מכדי להיות אמיתי, כנראה שזה לא אמיתי – "זה כלל הזהב שעובד כמעט תמיד," מדגיש הס.

2. הבינו במה אתם משקיעים – "אל תשקיעו במשהו שאתם לא מבינים לחלוטין, גם אם כולם מסביבכם עושים זאת," מייעץ הס.

3. היו ספקנים כלפי מומחים בעלי שם – "לא משנה כמה ידוע או מכובד נראה האדם שמציע לכם את ההשקעה, עשו את הבדיקות שלכם."

4. התרחקו מלחץ זמן – "השקעה אמיתית טובה לא תיעלם מחר. אם מישהו דוחק בכם, זה צריך להדליק נורה אדומה."

5. חפשו שקיפות מלאה – "כל מי שאין לו מה להסתיר ישמח לספק לכם את כל המידע שתבקשו."
   

"בסופו של יום," מסכם הס, "הכלי החזק ביותר נגד עוקצים פיננסיים הוא ידע. ככל שתדעו יותר על עולם ההשקעות, וככל שתכירו יותר את העוקצים הנפוצים, כך נוכל להיות חסינים יותר."

כפי שציין נועם גריזים, אחד מלקוחות החברה: "בני אדם במובן העמוק של המילה. מחפשים את טובת מי שמולם. בלי קשר לרווח שלהם (שמגיע להם בהחלט)."